Несмотря на то что в Уральском регионе, как и в России в целом, правоохранительные и надзорные органы ведут постоянную борьбу с компаниями — финансовыми пирамидами (в качестве последних нередко выступают кредитно-потребительские кооперативы граждан), которые привлекают средства вкладчиков с обещанием выплаты больших процентов, но впоследствии не выполняют свои обязательства, на финансовом рынке продолжают работать организации, носящие признаки финансовой пирамиды. Даже в том случае, если подобная организация не занимается управлением средствами вкладчиков, последние продолжают нести серьезные риски невозврата средств, вложенных в компанию.

Так, за последнее полугодие ГУВД Свердловской области провело целый ряд проверок КПКГ, задерживающих выплаты вкладчиков, в частности КПКГ «Союз Капитал Кредит». Также в данный период времени ряд финансовых пирамид, таких как Бизнес-клуб «Рубин», потерпели крушение. Однако в Екатеринбурге продолжают функционировать организации, обладающие признаками финансовой пирамиды.

Такие признаки могут содержаться в работе КПКГ «Содействие».

Напомним, среди основных признаков финансовой пирамиды специалисты и надзорные органы выделяют обещание такой компанией гарантированных процентных выплат по привлекаемым средствам по ставкам, значительно превышающим среднерыночные, проведение ею агрессивной рекламой кампании. При этом в рекламе отсутствует четкая информация об условиях оказания услуг.

Данные признаки можно обнаружить и в работе КПКГ «Содействие».

Так, кооператив принимает вклады от физических и юридических лиц со ставкой в 24 % годовых, однако такие ставки превышают банковские в несколько раз. При этом, по словам специалистов КПКГ «Содействие», кооператив осуществляет выдачу займов также с высокими процентными ставками — 73 % годовых.

По мнению специалистов, подобные процентные ставки выглядят сомнительно. Дело в том, что в любом банке такие ставки ниже во много раз и представляются более выгодными. Специалисты отмечают, что в том случае, если КПКГ «Содействие» действительно предоставляет займы под 73 % годовых, то его заемщики являются далеко не самыми надежными: в соответствии с такими условиями, как правило, кредитуются предприниматели и иные лица, по различным причинам не имеющие возможности получить необходимые денежные средства в банке.

«По нашим оценкам, основная целевая аудитория КПКГ «Содействие» — это социально незащищенные слои местного населения: в первую очередь пенсионеры и граждане рабочих специальностей. По информации, опубликованной на сайте «Содействия», КПКГ получает доход от предоставления займов членам кооператива. Однако слишком высоки суммы кредитов (от 100 тыс. до 3 млн рублей) и беспрецедентно высоки ставки по займу (4—6 % в месяц, или 48—72 % годовых). Это позволяет говорить о том, что клиенты «Содействия» не в состоянии получить кредит на более выгодных условиях в банках и других финансовых организациях на уровне 30 % годовых. Однако, соглашаясь участвовать на невыгодных условиях, клиент кооператива фактически попадает в финансовую кабалу, поскольку мало у кого из целевых групп КПКГ существует возможность погашать такие высокие проценты. Отличительным свойством клиентов компании хотелось бы назвать их низкую финансовую грамотность. Дело в том, что средняя ставка по депозитам большинства российских банков составляет не более 12 % годовых, в то время как максимальная ставка, которую предлагает КПКГ «Содействие», составляет аж 28 %! Такую доходность, в условиях нестабильности на фондовом рынке, не в состоянии давать даже более прибыльные, чем депозиты, ПИФы (предлагающие сегодня не более 20 % годовых)», — заявил УрБК аналитик УК «Финам» Константин Романов.

К. Романов также отметил, что для вкладчиков КПКГ «Содействие» сохраняются риски неполучения процентов по своим вкладам.

«Поскольку уровень прибыли формируется в зависимости от уровня рисков, при заявленной доходности 28 % для клиентов КПКГ «Содействие» слишком высока опасность неполучения обещанных средств в случае, если иссякнет поток желающих получать займы в кооперативе. Сберегательные счета будут прибыльными при условии, что кооператив будет предоставлять займы, а что будет в противном случае — неизвестно. Кроме того, для целевой аудитории кооператива высоки первоначальные взносы по сберегательной программе, которые составляют 10 или 100 тыс. руб. В целом условия работы с КПКГ «Содействие» не являются выгодными. Так, в КПКГ существует маскировка вступительного взноса: при выдаче займа кооператив предлагает клиентам условия сотрудничества, требующие дополнительных выплат: регистрационный взнос 3 000 рублей и паевой взнос 10 000 рублей. При этом возвращается при выходе из кооператива только паевой взнос. Еще одним признаком являются слишком выгодные условия вложения на сберегательный счет по сравнению с остальными игроками на финансово-кредитном рынке. При этом одновременно невыгодная ставка и условия предоставления займа для граждан и юридических лиц. Все это может указывать на признаки финансовой пирамиды», — отмечает эксперт.

Еще одним возможными признаком пирамиды является достаточно агрессивная рекламная кампания, проводимая КПКГ «Содействие»: рекламные сообщения об услугах организации размещаются на бортах городских автобусов, в печатных изданиях и на рекламных плоскостях, размещенных на улицах Екатеринбурга.

Отметим, реклама КПКГ «Содействие» уже привлекла внимание надзорных органов. 15 апреля 2008 года Управление ФАС РФ по Свердловской области возбудило дело в отношении кооператива по признакам нарушения требований ч. 2 ст. 28 ФЗ «О рекламе».

Так, в печатных изданиях г. Екатеринбурга (газета «Наша газета с программой телепередач») КПКГ «Содействие» разместил рекламу сберегательных программ «Новые горизонты», «Добрые традиции», «Для Вас, пенсионеры», в которой содержалось обещание доходности вложений в будущем, а также отсутствовали сведения об условиях оказания услуг, влияющих на сумму доходов, которые получат воспользовавшиеся услугами лица, или на сумму расходов.