Главная > Экономика > На финансовом рынке Екатеринбурга продолжают работать организации, имеющие признаки финансовой пирамиды

На финансовом рынке Екатеринбурга продолжают работать организации, имеющие признаки финансовой пирамиды


7.08.2008. Разместил: public
Несмотря на то что в Уральском регионе, как и в России в целом, правоохранительные и надзорные органы ведут постоянную борьбу с компаниями — финансовыми пирамидами (в качестве последних нередко выступают кредитно-потребительские кооперативы граждан), которые привлекают средства вкладчиков с обещанием выплаты больших процентов, но впоследствии не выполняют свои обязательства, на финансовом рынке продолжают работать организации, носящие признаки финансовой пирамиды. Даже в том случае, если подобная организация не занимается управлением средствами вкладчиков, последние продолжают нести серьезные риски невозврата средств, вложенных в компанию.

Так, за последнее полугодие ГУВД Свердловской области провело целый ряд проверок КПКГ, задерживающих выплаты вкладчиков, в частности КПКГ «Союз Капитал Кредит». Также в данный период времени ряд финансовых пирамид, таких как Бизнес-клуб «Рубин», потерпели крушение. Однако в Екатеринбурге продолжают функционировать организации, обладающие признаками финансовой пирамиды, такие как КПКГ «Содействие».

Напомним, среди основных признаков финансовой пирамиды ФСФР выделила обещание такой компанией гарантированных процентных выплат по привлекаемым средствам по ставкам, значительно превышающим среднерыночные, проведение ею агрессивной рекламной кампании. При этом в рекламе отсутствует четкая информация об условиях оказания услуг.

Данные признаки можно обнаружить и в работе КПКГ «Содействие».

Так, кооператив принимает вклады от физических и юридических лиц со ставкой в 24 % годовых, однако такие ставки превышают банковские в несколько раз. При этом, по словам специалистов КПКГ «Содействие», кооператив осуществляет выдачу займов также с высокими процентными ставками — 73 % годовых.

По мнению специалистов, подобные процентные ставки выглядят сомнительно. Дело в том, что в любом банке такие ставки ниже во много раз и представляются более выгодными.

Специалисты отмечают, что в том случае, если КПКГ «Содействие» действительно предоставляет займы под 73 % годовых, его заемщики являются далеко не самыми надежными: в соответствии с такими условиями, как правило, кредитуются предприниматели и иные лица, по различным причинам не имеющие возможности получить необходимые денежные средства в банке.

«С трудом верится в то, что кооператив предоставляет займы под 73 % годовых. Получается, данные условия невыгодны для любого нормального заемщика, ведь гораздо удобнее кредитоваться в банке по программам с 18—20 % годовых. Кроме того, затраты на агрессивную рекламную кампанию могут привести к удорожанию займов. В целом заемщики КПКГ «Содействие» либо обладают абсолютной финансовой неграмотностью, не видя разницы в кредитных предложениях, либо они не могут получить кредит в банке. Но такие заемщики ненадежны, работа с ними несет риски невозврата средств как для самого КПКГ, так и для его вкладчиков», — заявил УрБК заместитель генерального директора — директор уральского филиала ИК «Аккорд-Инвест» Константин Селянин.

По словам К. Селянина, большинство признаков финансовой пирамиды, сформулированных ФСФР, подходят для КПКГ «Содействие».

«Деятельность кооператива не лицензируется в соответствии с законодательством, однако КПКГ «Содействие» не состоит ни в одной саморегулируемой организации, работа которой лицензированию подлежит. Получается, что кооператив контролирует себя сам. Кроме того, ставки по вкладам, предлагаемые КПКГ, вдвое выше ставок, которые используют банки. Еще один признак финансовой пиамиды — отсутствие информации о местах размещения средств кооператива. Если представители СМИ или даже сами члены кооператива захотят ознакомиться с местами размещения средств КПКГ, у них, скорее всего, ничего не выйдет. Возможно, таких мест вообще не существует», — говорит К. Селянин.

Аналитик УК «Финам» Константин Романов также отмечает, что клиенты компаний, подобных КПКГ «Содействие», несут разнообразные риски.

«По нашим оценкам, основная целевая аудитория КПКГ «Содействие» — это социально незащищенные слои местного населения: в первую очередь пенсионеры и граждане рабочих специальностей. По информации, опубликованной на сайте «Содействия», КПКГ получает доход от предоставления займов членам кооператива. Однако слишком высоки суммы кредитов (от 100 тыс. до 3 млн рублей) и беспрецедентно высоки ставки по займу (4—6 % в месяц, или 48—72 % годовых). Это позволяет говорить о том, что клиенты «Содействия» не в состоянии получить кредит на более выгодных условиях в банках и других финансовых организациях на уровне 30 % годовых. Однако, соглашаясь участвовать на невыгодных условиях, клиент кооператива фактически попадает в финансовую кабалу, поскольку мало у кого из целевых групп КПКГ существует возможность погашать такие высокие проценты. Отличительным свойством клиентов компании хотелось бы назвать их низкую финансовую грамотность. Дело в том, что средняя ставка по депозитам большинства российских банков составляет не более 12 % годовых, в то время как максимальная ставка, которую предлагает КПКГ «Содействие», составляет аж 28 %! Такую доходность, в условиях нестабильности на фондовом рынке, не в состоянии давать даже более прибыльные, чем депозиты, ПИФы (предлагающие сегодня не более 20 % годовых). Поскольку уровень прибыли формируется в зависимости от уровня рисков, при заявленной доходности 28 % для клиентов КПКГ «Содействие» слишком высока опасность неполучения обещанных средств в случае, если иссякнет поток желающих получать займы в кооперативе. Сберегательные счета будут прибыльными при условии, что кооператив будет предоставлять займы, а что будет в противном случае — неизвестно. Кроме того, для целевой аудитории кооператива высоки первоначальные взносы по сберегательной программе, которые составляют 10 или 100 тыс. руб», — говорит К. Романов.

В целом, по мнению экспертов, условия работы с КПКГ «Содействие» не являются выгодными.

«Условия работы с кооперативом невыгодны для его клиентов В КПКГ существует маскировка вступительного взноса: при выдаче займа кооператив предлагает клиентам условия сотрудничества, требующие дополнительных выплат: регистрационный взнос 3 000 рублей и паевой взнос 10 000 рублей. При этом возвращается при выходе из кооператива только паевой взнос. Еще одним признаком являются слишком выгодные условия вложения на сберегательный счет по сравнению с остальными игроками на финансово-кредитном рынке. При этом одновременно невыгодная ставка и условия предоставления займа для граждан и юридических лиц. Все это может указывать на признаки финансовой пирамиды», — говорит эксперт.

Еще одним возможными признаком пирамиды является достаточно агрессивная рекламная кампания, проводимая КПКГ «Содействие»: рекламные сообщения об услугах организации размещаются на бортах городских автобусов, в печатных изданиях и на рекламных плоскостях на улицах Екатеринбурга.

Отметим, реклама КПКГ «Содействие» уже привлекла внимание надзорных органов. 15 апреля 2008 года Управление ФАС РФ по Свердловской области возбудило дело в отношении кооператива по признакам нарушения требований ч. 2 ст. 28 ФЗ «О рекламе».

Так, в печатных изданиях г. Екатеринбурга (газета «Наша газета с программой телепередач») КПКГ «Содействие» разместил рекламу сберегательных программ «Новые горизонты», «Добрые традиции», «Для Вас, пенсионеры», в которой содержалось обещание доходности вложений в будущем, а также отсутствовали сведения об условиях оказания услуг, влияющих на сумму доходов, которые получат воспользовавшиеся услугами лица, или на сумму расходов.

«Деятельность любого учреждения, работающего с денежными средствами населения, необходимо анализировать с точки зрения критериев недобросовестности, сформулированных ФСФР. Я считаю, что правоохранительные органы должны внимательнее присматриваться к компаниям с признаками финансовой пирамиды, а инвесторы должны быть осторожнее в обращении с ними», — заключил К. Селянин.

Вернуться назад